機(jī)遇與挑戰(zhàn)：

• 蘋果觸控面板訂單分配過(guò)度集中
• 臺(tái)系供應(yīng)鏈廠9月?tīng)I(yíng)收兩極分化

市場(chǎng)數(shù)據(jù)：

• 宸鴻觸控供應(yīng)鏈9月合并營(yíng)收月增率達(dá)53.7%
• 和鑫觸控感應(yīng)器業(yè)績(jī)較去年同期減少44%
• 奇美電9月合并營(yíng)收年減9.01%

蘋果(Apple)推出新款手機(jī)iPhone 4S，然因觸控面板訂單分配過(guò)度集中，使得臺(tái)系供應(yīng)鏈廠9月?tīng)I(yíng)收出現(xiàn)兩極化情況，其中，宸鴻觸控供應(yīng)鏈成長(zhǎng)幅度超乎預(yù)期，9月合并營(yíng)收沖向歷史巔峰，月增率達(dá)53.7%，至于遭宸鴻緊縮觸控感應(yīng)器(Sensor)訂單的和鑫業(yè)績(jī)卻暴跌，反應(yīng)觸控供應(yīng)鏈面臨蘋果訂單震撼教育，造成業(yè)績(jī)落差大，新款手機(jī)iPhone 4S推出并非所有供應(yīng)商受益。不過(guò)，供應(yīng)鏈廠商對(duì)于相關(guān)訂單均低調(diào)不愿回應(yīng)。

由于勝華9月觸控面板出現(xiàn)瑕疵退單，讓蘋果臨時(shí)將宸鴻觸控面板拉貨比重提高，加上宸鴻在觸控傳感器自制率不斷拉升，挹注宸鴻在蘋果新平臺(tái)產(chǎn)品業(yè)績(jī)暴沖，甚至超乎宸鴻本身預(yù)期。宸鴻董事長(zhǎng)江朝瑞原預(yù)期第3季業(yè)績(jī)僅會(huì)與第2季持平，沒(méi)想到第3季合并營(yíng)收季增率卻高達(dá)23%，顯然9月出現(xiàn)連公司內(nèi)部也意外的訂單。

觸控供應(yīng)鏈業(yè)者透露，勝華9月一批新款iPhone 4S觸控面板供貨至組裝廠鴻海后，卻發(fā)現(xiàn)延遲氣泡瑕疵問(wèn)題，讓蘋果火速調(diào)高宸鴻訂單量，而這批退貨也造成勝華9月?tīng)I(yíng)收無(wú)法攻上100億元目標(biāo)，同時(shí)影響鴻海9月業(yè)績(jī)量，預(yù)期這批轉(zhuǎn)向宸鴻的觸控面板訂單量，將在10月反應(yīng)在鴻骸收表現(xiàn)上。

值得注意的是，和鑫9月業(yè)績(jī)呈現(xiàn)暴跌現(xiàn)象，除因三星電子(Samsung Electronics)、華碩觸控訂單成長(zhǎng)緩慢，原本供應(yīng)宸鴻觸控感應(yīng)器自8月訂單量被砍掉逾半，9月供應(yīng)蘋果觸控感應(yīng)器訂單極低，導(dǎo)致旺季拉貨期卻呈現(xiàn)淡季業(yè)績(jī)，甚至比2010年同期減少44%。

另外，宸鴻積極布局觸控感應(yīng)器產(chǎn)線，為因應(yīng)終端客戶砍價(jià)，宸鴻將重心擺在自制與子公司達(dá)虹身上，而達(dá)虹觸控感應(yīng)器以供應(yīng)蘋果iPad 2為主，9月?tīng)I(yíng)收年增132%。近期蘋果觸控傳感器供應(yīng)鏈廠商宸鴻及和鑫呈現(xiàn)業(yè)績(jī)兩極化，至于奇美電雖也開(kāi)始向蘋果供貨，但比重仍偏低，奇美電9月合并營(yíng)收年減9.01%。

事實(shí)上，蘋果無(wú)論是平板計(jì)算機(jī)iPad 2或新款手機(jī)iPhone 4S，供應(yīng)鏈廠商預(yù)估，第4季生產(chǎn)量仍將相當(dāng)龐大，上游觸控面板相關(guān)零組件及模塊廠在供貨量都有逐月向上趨勢(shì)，但無(wú)論是蘋果或非蘋果陣營(yíng)平板計(jì)算機(jī)廠商對(duì)于觸控面板砍價(jià)力道逐季加深，加上供應(yīng)廠沒(méi)有足夠良率支撐訂單，即便大量訂單進(jìn)場(chǎng)，反而先受其害，勝華、和鑫、洋華、界面等都有類似情況發(fā)生。